人们曾管80后、90后叫“e一代”，大概意思就是说，他们赶上了互联网，依靠互联网，利用互联网发声，从而引导了一种潮流、一种声音；当80后纷纷进入而立之年、甚至逼近不惑之年时，习惯在网上说些什么的他们，话题重点也开始从“个性追求”转向“中年危机”了。
为什么说今天的中年危机如此引发共鸣？主要在于“孤独”；父辈一代，起码在他们中年时候，还有“单位”，即便是后来“下岗”风起，对于那一批人也会有特殊政策对待。而现在的中年人，睁开眼就是上有老、下有小、单位有领导；房贷高、股票套、还得愁养老。以现在的生活水平和物价水平，在二线城市即便月入万元，在有了房贷的情况下，也会觉得并不那么宽裕。也因此，曾有一个话题很火：爸爸月薪多少才能撑起一个家？
这样的问题会有些毛病，并不是说“不能光看月薪，还要看物价”之类近乎狡辩的观点，而是从财富管理的角度说，月薪多少并不足以支撑美好生活，关键还要考虑是否持续收入，是否随通胀而增长，是否安全稳健?
举个例子，如果1986年有1万元人民币的存款，那就是让人羡慕的是万元户；但是如果存到现在，能到3万就顶天了。然而，如果按照购买力来衡量，则相当于现在的280万。所以说，如果只关注收入，不关心如何打理财富，在金融资本高速发展的现代社会是行不通的。
如何让1万变280万呢？可能很多人想到的是买房。确实，房价的涨势，给人一种错觉，有了房就有了财富，问题是，房产财富最终变现，通常是靠买卖差价和来实现；当下一线城市租金在2%以下，买卖差价在市场变化中极为不稳定，有时候不是想卖就能卖出去的。而卖不出去，房子就有可能成为负担。
具体来说，要想实现财富保值的目的，平均年化增长8%就差不多了。如果做房产投资，找到年化6%的项目，首付两成，就是五倍杠杆，现在普遍是三成，在扣除利息支出，算下来年化增长率大概在23%左右，超过20%。
但是，这只能说目标完成一半，毕竟房子还是那个房子，资本价格上涨只是步，完成财富增值，只有出售资本才能实现。不能仅仅让财富涨在了账面上。
加杠杆扩大自己的资产规模，是当下的投资思路，但万事都有度量，都有因果；规模要带来持续的、正向现金流，这才是规模追求的结果；如果超过了这个限度，就会走向反面，虽然撬动了更高的率，但负债则会让生活变得更加不堪。数据显示，2008年到2016年，新兴经济体家庭债务占GDP比重的中位数，由15%上升至21%；在发达经济体，中位数则从52%上升至63%。如果不控制，从长期看，家庭债务攀升，依然容易引发个人的财政危机和宏观上的金融危机。一般会在债务达到顶点3到5年后，债务的负担会逐渐取代经济红利，家庭债务上升则对经济增长带来负面影响。
因此，所谓现代人的压力大，一方面是由于无法找到可以保值的资产，不知道未来财富方向；这对于没有投资经验的普通人来说，确实是个问题，他们只能跟风去买房。但负债率攀升，虽然资产看似保值，但家庭负债的上涨，依然让人感受不到幸福；而且月供会让人无法安装自己的规划生活，他们不敢消费、害怕失业。两重压力下，难免会有我们前面提到的“爸爸月薪多少才能撑起”的问题。所以要想跳出这样的财富怪圈，就要跳出“以房为富”“盲目投资”的财富误区；只有扩大自己的视野，从不同市场、不同项目上找到更好的投资方式，同时从“我理财”，变为“我请有经验的人帮我理财”，在操作方式上，限度的规避对市场和法律的不熟悉带来的损失。只有这样，才能让落袋为安，平稳度过危机，实现美好生活的远景目标。
本文原创，作者刘磊，福布斯金融理财师评审委员、远见财讯特邀地产评论员，房产投资炼金术课程导师，多家媒体房地产专栏作者、作家，微信号刘磊房产评论。
刘磊房产评论2017-11-07 10:14:43
